旅游互联网金融(在线旅游与互联网金融将会擦出怎样的火花？)

在进军互联网金融的路上，途牛“牛不停蹄”，携程、同程、驴妈妈、腾邦国际等也不甘人后，积极布局。在线旅游势头迅猛，互联网金融如火如荼，两者相融，将会擦出怎样的火花？

涉足金融产品日益丰富

从2013年4月成立金融事业部开始，携程致力于为用户提供旅行相关的专业金融服务，业务涵盖支付结算、预付费卡、境内外精选商户移动支付、旅行支票、游购消费业务等各项金融相关产品的设计、开发、管理等工作，先后推出了“携程宝”和“程涨宝”等产品。携程副总裁、金融事业部CEO章婷婷表示，携程金融的战略布局是“金融产品+大消费”，金融产品指的是“围绕着用户行前、行中和行后整个过程中潜在的各种金融机会和金融收益所打造的旅行金融产品或金融衍生品”。

今年，途牛在旅游与互联网金融融合方面的步伐明显加快，可谓紧锣密鼓，在8月份和9月份分别对外宣布，已获得保险经纪牌照与基金销售牌照，成立两个商业保理公司，并全面开放分期出游服务，正式上线旅游分期付款业务——首付出发。去年10月，途牛推出“牛客贷”业务，出境游客仅需支付少量手续费，即可实现零保证金出游，并且建立50亿资金储备，向合作伙伴提供资金支持。

而同程旅游则在今年8月6日启动了“双十亿计划”，设立总额为10亿元人民币的信贷资金，为优质出境游供应商提供低息或免息贷款，帮助他们实现服务和经营模式的转型升级。同程旅游网目前与金融结合的方式主要有保险兼业代理以及与保险公司联合开发适应在线旅游市场的保险产品，主要与机票、度假、火车票等产品相结合，例如出境游取消险等。同时，也与银行业合作向用户提供旅游消费信贷服务等。

驴妈妈目前已经推出“小驴分期”产品，满足条件的用户可以享受“零首付、零利息、零手续费”的分期还款服务。

腾邦国际旗下第三方支付品牌腾付通，今年最新推出移动POS机MPOS产品，以欣欣旅游（腾邦国际并购公司）作为项目试点，在其B2B客户中推行。目前，腾邦国际孵化的金融业务分别有：腾付通第三方支付、融易行小额贷款、腾邦创投P2P178平台，并开始布局保险全产业链、征信等业务。

稍加梳理可以发现，在线旅游金融已经涵盖支付（主要是腾邦国际、携程）、理财（途牛、携程、腾邦国际）、保险经纪（途牛）、保险兼业代理（同程）、商业保理（途牛）、分期付款（途牛和驴妈妈）、供应链金融（途牛和腾邦国际）。

各出奇招掘金旅游消费

近年来，在线旅游飞速发展，用户规模急剧扩大，消费金额较高，对金融的需求不断增长，为在线旅游企业进军互联网金融带来了契机。“途牛将重点关注‘旅游+金融’的场景融合，通过理财服务增加客户黏性，促进客户重复消费，为客户创造长期价值。”途牛金融事业部总经理陈杰表示。

“用户在途牛金服平台认购基金产品，除能够获得与一般基金相同的收益与资产增值外，在用户选择途牛出游时，基金资产还可以充当出境旅游保证金、办理签证时用作资产证明等。”陈杰说，借助跨旅游与金融业务的通用型超级积分，客户在途牛不管是购买理财产品还是购买旅游产品，都会获得超级积分，可以在以后的旅游、理财、境外Wi-Fi等消费中兑换相应的付款金额。

携程金融事业部则为用户量身定制了高端服务项目，即携程“全球购”频道，自去年8月份上线以来已经运营一周年。章婷婷表示，“全球购”项目是结合携程移动支付为用户提供“食、住、行、游、购、娱”全面服务的重要一环，也是携程金融未来拓展旅游消费领域的重要一步。

腾邦飞人网和腾邦国际旗下P2P平台腾邦创投合作推出“融易飞”产品。据介绍，这既是一种创新的支付方式，又是以机票作为收益的新型理财产品。用户预订机票可通过“融易飞”方式进行支付，即选择腾邦创投的P2P项目标的，根据机票价格和收益率计算所需投资的金额，例如机票价格1500元，选择期限12个月、年化率15%的P2P项目标的，那么所需投资的金额就是10000元。通过“融易飞”形式订票，机票价格相当于0元，但相关服务不打折扣，投资者能第一时间获取全额的收益价值，无须每月等待返息。

供应链金融服务中小企业

据介绍，途牛于去年建立了50亿资金储备，今年已累计向合作伙伴提供约10亿元的资金支持。“其中供应链金融经过半年的发展，从年初的每个月千万左右贷款规模，到7月份实现单月近亿元贷款规模，月均环比增速超过40%。”途牛相关负责人表示。

途牛旗下两个商业保理公司注册资金共计13亿元人民币。商业保理业务模式是企业将应收账款转让给保理商，保理商预付应收账款给企业、代企业收取应收账款，并提供贸易融资、债务担保、应收账款管理等服务的一类金融服务。设立商业保理公司之后，途牛不仅可以服务目前逾8000家的合作伙伴，还可以为包含酒店、景区等在内的其他旅游产业链相关企业提供保理服务。

“国内旅游行业B2B分销业务中赊销现象很普遍，商业保理服务可以帮助合作伙伴以及行业内相关需求的上下游企业，加速资金回笼，缩短资金流通周期。”陈杰表示，商业保理还能帮助中小旅游企业降低融资成本。途牛此次设立的商业保理公司为外资公司，可以进行海外融资，获得低成本资金，从而为产业链上下游中小企业提供更有竞争力的融资服务。出境游批发商在进行海外采购时，途牛保理业务可以帮助供应商提前锁定汇率，避免汇率风险。

腾邦国际相关负责人介绍，中小旅行社除了需要销售平台外，还有收款需求，因此，旗下欣欣旅游在提供欣旅通同业平台、欣欣旅游网B2C渠道和旅游顾问移动APP的三大分销渠道的同时，还为中小旅行社提供腾付通MPOS机，实现便捷的线下收款。

据悉，腾付通MPOS机目前已售出400台，其目标是能在欣欣旅游的旅行社客户中达到10%的覆盖率。同时，MPOS也在腾邦国际旗下全国的分子公司进行推广。腾付通在今年开始逐步对接航空公司的B2B及B2C平台，目前已和9家航空公司达成合作。

看到下游大量中小机票代理商的融资需求，腾邦国际旗下的小额贷款公司“融易行”还设计了商旅循环贷产品，即代理商在向腾邦国际采购机票时，可以由“融易行”垫款，代理商在出售完机票后再向融易行还款。

打造产业链前景广阔

于敦德表示，旅游+互联网+金融的融合创新是OTA未来的方向。途牛所涉足的理财和保理市场空间巨大，据中国互联网络信息中心（CNNIC）7月份发布的《第36次中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2015年6月，购买过互联网理财产品的网民规模为7849万。《2014中国商业保理行业发展报告》预计，到2015年底，商业保理业务量将达到1600亿元，未来三到五年我国商业保理的业务量将达到5000亿元。

驴妈妈相关负责人认为，对于旅游行业而言，金融产品的接入和创新可以扩大用户群体和消费的规模，同时不断改善旅游消费者的体验。对于金融行业而言，在利率市场化改革不断推进的大进程下，传统的利息差模式将遇到越来越大的挑战，而旅游消费作为典型的个人大宗消费，可以成为其未来业务利润的重要增长点。

“有消费的地方，必然会有金融服务。对于旅行电商企业而言，金融实际上已经嵌入了在线旅行服务的各个交易环节，成为旅行延伸服务中最为重要的一环。携程正是基于此，不断完善‘大旅游+移动互联网平台+金融服务’的布局，深耕旅行行业的金融服务。”章婷婷说，未来携程希望打造从旅行预算到预订支付的一站式闭环服务，基于自身出境旅行业务的优势孵化“出境+N”的消费旅游产业链条，为游客提供外汇、退税等服务，“互联网金融是非常有前景的，互联网有入口，有流量，有客户，而随着金融政策的进一步开放，两者可做结构补充，这是大势所趋。”

同程旅游网相关负责人表示，随着在线旅游的高速增长，在线旅游金融也有着良好的发展前景。不过，从整个行业来看，仍有一些制约因素，如：适合在线旅游用户的金融保险产品仍然偏少，很多消费场景仍未建立；用户对于旅游保险产品尤其是创新性产品的认知度较低，市场培育工作还有一段路要走；旅游消费信贷等金融产品的线上比例不高，需要在线旅游企业做更多产品开发和市场培育方面的工作；一些企业推出的供应链金融服务与供应商的现实需要仍然有不小的距离。

腾邦国际则计划在未来三年搭建“旅游互联网金融综合服务平台”，扩展公司的整体架构，成长为一个旅游和金融紧密结合的综合体。同时，建设旅游及互联网金融大数据平台。

原题 | 《当在线旅游遇上互联网金融》

作者 | 郭旗